“年化收益率超30%、每月返息、资金投向政府红头文件的项目、以洗脑方式组织酒会，在理财公司的精心布局下，不少老年投资人就这样把积攒多年的养老钱、看病钱搭了进去。”李阿姨向北京商报记者投诉称。她表示，今年5月购买了一家名为北京中跃华创投资有限公司(以下简称“中跃华创”)半年期的理财产品，时至今日不仅利息没有拿到，20万元本金血本无归。在律师看来，中跃华创已经满足非法吸取公众存款的三个要件，若其不能证明吸收资金的行为得到合法批准，则涉嫌非法吸收公众存款罪。

超高收益诱导收款用POS机

线下理财骗局又有死灰复燃的迹象。来自北京市房山区的李阿姨追悔莫及，2016年5月她投资了20万元中跃华创的半年期德乐福理财产品，投资后不久这家公司便出现兑付危机，没有拿到一分钱利息。 “业务员声称，公司项目在海南，有当地政府的红头文件，也有照片，看着很放心就投了，结果没想到上了当，别说利息没了，本金也回不来了。”李阿姨哭诉道。

像李阿姨这样的老年投资人还很多，据她介绍，中跃华创经常以洗脑的方式组织投资人参加酒会或带客户参观其自有资产，比如度假村等，以这种模式发展了很多客户。据她所知，有一位已经年满80岁的老人购买了100万元中跃华创理财产品，其余亲戚朋友也投资了60万元。

据李阿姨向北京商报记者展示的宣传单可以看到，该项目简介中提到，“在海南省委、万宁市委的大力支持下，集团公司通过四年不懈努力，于海南省万宁市乌场-保定湾沿海，规划5000庙土地，总投资268亿元，以特色文化旅游、养老、儿童乐园及青少年教育、影视基地等传承中华民族5000年璀璨文化为主题，将打造成世界惟一《德福乐(DFL)—传奇华夏》品牌文化旅游产业”。

另外，宣传单显示，这款德福乐理财产品投资门槛5万元，按月返息。在收益方面，3月期产品每月返息1.5%加1.5%分红；半年期产品每月返息1.5%加2.5%分红。折合下来，3个月期产品年化收益率高达36%，半年期产品预计年化收益率48%，远超市面上各类理财产品收益。正是这种高收益诱惑让不少老年投资人上钩。

同时，这家线下理财公司操作模式存在不规范的嫌疑，直接通过POS机刷卡或者拿现金投资。据李阿姨介绍，她当时投资时是通过POS机直接打款到公司，收款方显示的就是中跃华创，另外也有一些投资人投资时直接给的现金，公司出具一个收据，但她并不清楚资金是否有流向这个海南项目。

李阿姨表示，据不完全统计，目前良乡地区涉及的投资人有700多人，涉及金额高达3亿元，很多都是老年人。

多次兑付承诺落空实缴资本仅为0元

据了解，自2月起，中跃华创已经深陷兑付危机中，公司之前给的兑付承诺全部落空，目前投资人已经向公安报案。

北京商报记者查询工商信息发现，中跃华创自2015年4月开业，法定代表人为刘为水，为自然人股东独资公司，注册资本5000万元，实缴资本则为0元。

北京商报记者走访了百度地图上显示的中跃华创办公场所——蓝堡国际中心1座711室，不过在蓝堡国际中心1座一楼公司展示墙上并没有看到中跃华创的名字，711室所在的公司名称显示为北京中金信达资产管理有限公司。而北京商报记者记者在711室门口看到，该办公场所的公司名为圆通众联，目前大门紧锁，从门口可以看到公司里边也已经搬空，大门内不远处还散落着几张宣传单。蓝堡国际中心的保安告诉北京商报记者，711室确实之前是中跃华创的办公场所，但在几个月前已经搬走了。

北京商报记者拨打中跃华创房山区良乡负责人电话，该负责人表示已经离开中跃华创便挂断了电话。北京商报记者随后拨打工商局显示的企业联系电话，也显示已关机。从工商局信息来看，该公司已经被纳入了经营异常名单。2016年7月5日，因登记的住所或经营场所无法取得联系，被北京市工商行政管理局平谷分局列入经营异常名单中。

据李阿姨介绍，中跃华创良乡分部从拒付本息开始直到现在一直承诺给客户还钱，包括转签另外一家深圳基金公司、抵押自有资产等，但从未兑现过承诺。

向社会不特定对象吸金涉嫌非法吸收公众存款

对于中跃华创的行为，律师表示其已经涉嫌非法吸收公众存款。北京寻真律师事务所律师王德怡表示，根据受害人提供的材料，中跃华创已经满足非法吸取公众存款的三个要件，若其不能证明吸收资金的行为得到合法批准，则涉嫌非吸罪。若其在展业过程中向投资者提供了虚假的政府批文、项目资料和其他宣传材料，则属于用虚构事实或者隐瞒真相的方法骗取多名不特定投资人的钱款，涉嫌的是诈骗罪或集资诈骗罪。同诈骗罪相比，非吸罪是一个比较轻的罪名。

王德怡介绍，根据《最高人民法院关于审理非法集资刑事案件具体应用法律若干问题的解释》第一条：违反国家金融管理法律规定，向社会公众(包括单位和个人)吸收资金的行为，同时具备下列四个条件的，除刑法另有规定的以外，应当认定为刑法第一百七十六条规定的“非法吸收公众存款或者变相吸收公众存款”：(一)未经有关部门依法批准或者借用合法经营的形式吸收资金；(二)通过媒体、推介会、传单、手机短信等途径向社会公开宣传；(三)承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式还本付息或者给付回报；(四)向社会公众即社会不特定对象吸收资金。

北京商报记者查询了该公司的招聘信息发现，该公司招聘信息给出的业务员月薪从去年的6000元封顶，到今年开出5万元以上的薪资。易观国际高级分析师李子川分析，北京地区投资类公司多如牛毛，在对员工的聘用上，一般到不了数万元的水平，通过高薪与高业绩进行挂钩往往会吸引人应聘，试用一段时间后等待员工辞职或者主动辞退，对于公司试用期内员工的流动，它不会承担过多成本。

苏宁金融高级研究员薛洪言表示，一般来说，超高薪酬是平台出问题前的重要征兆。羊毛出在羊身上，平台的员工成本最终是以借款手续费的形式由借款人来承担的，高薪酬会大幅提升借款人成本，业务模式是不可持续的。找不到能承担如此高成本的借款人，平台宣称的资金投向自然也是虚假的。此时，平台的业务模式已经演化成典型的庞氏骗局，高息吸引过来的资金只是用来借新还旧，维持一时是一时，维持不下去就跑路。

警惕红头保本项目远离高息平台

北京商报记者在调查中跃华创时，还注意到一家“北京鑫星资产管理有限公司吴江分公司”(以下简称“鑫星资产”)也被曝出了兑付困难，鑫星资产惟一自然人股东也叫“刘为水”。不过，北京商报记者无法核实该股东是否和中跃华创为同一人。

据报道，鑫星资产也是线下理财，投资人以老年群体为主，年化利率达24%，目前该公司的资金链已断裂。事实上，近来线下理财骗局有再次猖獗的趋势。日前，因巴铁项目牵出的线下理财公司“华赢凯来”庞氏骗局一事仍在持续发酵。而从去年底的大大集团再到今年的鑫琦资产、盛世财富、金鹿财行，乃至最近的中晋资产、望洲集团、炳恒集团等，线下理财公司早已成为理财的雷区。而近来，线下理财大有蔓延至二三线城市之势。

对此，网贷之家首席分析师马骏表示，在一线城市，投资人对线下理财免疫力已经很高了。但是像二三线城市还未经历倒闭潮，很多老百姓金融知识薄弱，并且主要靠亲戚维系的社会关系特征，对于线下理财这种模式会更容易拉拢到投资人。

对于线下理财之后的发展，薛洪言认为，线下理财应该不会被全面禁止，跑路的平台既有线下的，也有线上的，只要落实资金托管要求、确保借款投向的真实性等，一般可以杜绝蓄意欺诈的可能性，因此并没有必要对线下谈虎色变。不过，有必要对线下理财的业务环节进行调整，未来线下门店的业务环节应更多集中在客户服务、资产端获取、贷后管理等方面，理财产品的销售环节要在线上完成，实现资金的可监控、可追踪。

值得注意的是，一些线下理财公司“蹭信誉”的行为越来越明目张胆，直接拉上政府做靠背。马骏表示，号称与政府合作已经成为一种新型的骗局，投资者应该引起注意。

薛洪言也提醒到，当理财平台蓄意诈骗或经营出现问题难以持续时，其经营行为会变得短视，并出现豪华装修、天价广告、超高提成、超高收益率等不计成本、不可持续的经营特征。投资者应理性判断。最好的做法还是远离一切高息理财，当前P2P行业的平均年化收益在10%左右，如果理财产品收益率远高于这一水平，基本可认为是有问题、不可持续的。

对于中跃华创的受害投资人，王德怡建议，受害者应联合起来向公安机关刑事举报，引起公安机关重视，早日启动刑事调查程序，请求公安机关依法冻结涉案资金，避免资金被抽逃、转移后导致执行困难。投资者应当保存好交易合同、宣传资料和视频、银行转账明细等基本证据，配合司法机关开展调查。